Tovarovo-peňažné vzťahy vyžadujú určité množstvo peňazí na obeh Zákon peňažného obehu, ktorý objavil K. Marx, ustanovuje množstvo peňazí potrebné na plnenie funkcií výmenného a platobného prostriedku.
Množstvo peňazí potrebné na splnenie funkcie peňazí ako prostriedku výmeny závisí od troch faktorov:
Množstvo tovarov a služieb predaných na trhu (priama súvislosť);
Úroveň cien tovarov a taríf (priame spojenie);
Rýchlosť obehu peňazí (inverzný vzťah).
Všetky faktory sú určené výrobnými podmienkami. Čím rozvinutejšia je sociálna deľba práce, tým väčší je objem tovarov a služieb predávaných na trhu; Čím vyššia je úroveň produktivity práce, tým nižšie sú náklady na tovary a služby a ceny.
Množstvo peňazí na obeh a platbu je určené týmito podmienkami:
Celkový objem tovarov a služieb v obehu (priamy vzťah);
Úroveň cien komodít a taríf za služby (vzťah je priamy, pretože čím vyššie sú ceny, tým viac peňazí je potrebných);
Stupeň vývoja bezhotovostných platieb (reverzný vzťah);
Rýchlosť obehu peňazí vrátane úveru (obrátený vzťah).
Zákon určujúci množstvo peňazí v obehu je teda takýto:
Množstvo peňazí potrebných ako obehový a platobný prostriedok = (Súčet cien predaných tovarov a služieb – Súčet cien tovarov predaných na úver, za ktoré ešte neprišlo platobné obdobie + Suma platieb na dlh záväzky – Suma vzájomne sa rušiacich platieb)/ Priemerný počet peňažných obratov , prostriedkov výmeny aj platobných prostriedkov.
Zákon peňazí odpovedá na otázku, koľko peňazí musí byť v obehu, aby peniaze mohli plniť svoje funkcie.
Zákon peňažného obehu stanovuje množstvo peňazí potrebné na plnenie funkcií výmenného a platobného prostriedku.
Potrebné množstvo peňazí potrebné na vykonávanie funkcií peňazí ako prostriedku výmeny závisí od troch faktorov:
§ počet tovarov a služieb predaných na trhu (priama súvislosť);
§ úroveň cien tovarov a taríf (priama súvislosť);
§ rýchlosť obehu peňazí (inverzný vzťah).
Obeh peňazí nenastáva spontánne – podlieha určitým zákonom. Ich znalosti umožňujú rýchlo reagovať na ďalšie zmeny, prijímať vhodné rozhodnutia a ovplyvňovať ekonomický vývoj. Tieto pravidlá obehu sa nazývajú zákony peňažného obehu.
Základný zákon peňažného obehu, ktorého vzorec predstavil K. Marx, spája ceny, rýchlosť obehu a množstvo peňazí:
Množstvo peňazí = súčet cien/počet jednotkového obratu
Tento vzorec platí skôr pre obeh zlata. Keď zlato obieha ako peniaze, v dôsledku obmedzených zásob zlata sa spontánne, ale pomerne presne vytvorí vzťah medzi množstvom zlata (mincí) a tovaru: prebytočné peniaze sa stiahnu z obehu a idú do sféry akumulácie (poklady), a ak je mincí nedostatok, stiahnutá časť vracia ich poklady do obehu.
Keď sa objavia kreditné peniaze, dôjde k nezabezpečenej emisii. V tomto prípade je nevyhnutná inflácia, t.j. znehodnocovanie peňazí v dôsledku ich zvýšeného množstva. Je potrebné sledovať tú časť peňažných záväzkov, ktorú je možné vzájomne splatiť bez dodatočnej emisie. Vyššie uvedená rovnica sa stáva:
Suma peňazí = súčet cien tovarov, služieb – súčet cien tovarov predaných na úver + platby z dlhových záväzkov – súčet zápočtov
Kvantitatívna teória peňazí využíva Fisherovu rovnicu: M*V = P*Q.
M – obeh peňazí;
V je rýchlosť obehu peňažnej jednotky;
P – priemerná cenová hladina;
Q – množstvo tovarov a služieb.
Tento zákon sa nazýva zákon obehu papierových peňazí. Keďže množstvo peňazí sa teraz môže neobmedzene zvyšovať, úloha štátu v menovej regulácii je kolosálna. Jedným typom regulácie je zachovanie štruktúry a objemu peňažnej zásoby – celkovej kúpnej sily fondov.
Všetky faktory sú určené výrobnými podmienkami. Čím rozvinutejšia je deľba práce, tým väčší je objem predaných tovarov a služieb na trhu. Čím vyššia je úroveň produktivity práce, tým nižšie sú náklady na tovary a služby a ceny.
Zákon peňažného obehu vyjadruje ekonomickú vzájomnú závislosť medzi množstvom tovarov v obehu, ich cenovou hladinou a rýchlosťou obehu peňazí.
Ak peniaze fungujú ako platobný prostriedok, potom by sa celkové množstvo peňazí malo znížiť. Kredit má opačný vplyv na kvantitu.
Faktory ovplyvňujúce množstvo peňazí v obehu:
1. Objem hmoty tovaru(čím je vyššia, tým je potrebných viac peňazí, ale pojem tovar zahŕňa všetko, čo sa vymieňa, vrátane práce, pôdy, cenných papierov. Z toho vyplýva: aby výmena prebehla, musí existovať sortiment).
2. Cenová hladina. Čím nižšia cena, tým viac tovaru a teda aj peňazí treba.
V opačnom smere (menej peňazí), ak platia tieto faktory:
§ stupeň vývoja úveru (čím viac tovaru na úver, tým menej peňazí);
§ vývoj bezhotovostného platobného styku;
§ frekvencia platieb peňazí (čím častejšie sú peniaze vyplácané, tým menej sú potrebné na obrat).
3. Rýchlosť peňažného obehu(počet otáčok peňažnej jednotky za určité časové obdobie).
30.
Bezhotovostné transakcie sú zúčtovania uskutočnené evidovaním bankových účtov.
Bezhotovostné platby v moderných podmienkach majú veľký význam, pretože... viesť k výmene hotovosti a zníženiu nákladov na hotovostný obeh, t.j. zníženie nákladov na tlač hotovosti, jej prepravu, počítanie a skladovanie.
Legislatíva a bankové pravidlá obsahujú právne normy, ktoré definujú zásady a postup pri vyrovnaní, práva a povinnosti subjektov vyrovnania právnych vzťahov. Predurčujú obsah a formy zúčtovania, charakter vzťahu medzi komerčnými bankami a konkrétnymi podnikmi v procese zúčtovania. Peňažné prostriedky podnikov podliehajú v súlade so zákonom povinnému uloženiu v bankách. Na ukladanie finančných prostriedkov banky zriaďujú pre podniky bežné, zúčtovacie a iné účty v závislosti od charakteru ich činnosti a zdrojov financovania. Každá spoločnosť môže mať len jeden hlavný zúčtovací alebo bežný účet.
Bežné účty sú otvorené pre všetky podniky bez ohľadu na formu vlastníctva, fungujúce na princípe obchodného vyrovnania a majúce postavenie právnickej osoby. Majiteľ účtu má právo nakladať s prostriedkami na účte podľa vlastného uváženia.
Bežné účty sa zriaďujú organizáciám alebo inštitúciám, ktoré nevykonávajú komerčnú činnosť a nemajú postavenie právnickej osoby. Majitelia bežných účtov môžu nakladať s finančnými prostriedkami v súlade s rozpočtom schváleným vyššou organizáciou.
Bezhotovostný obrat peňazí predstavuje časť cash flow , v ktorej sa pohyb peňažných prostriedkov uskutočňuje bezhotovostnou formou v poradí prevodu (prevodu) finančných prostriedkov z bankového účtu platiteľa na účet príjemcu, započítaním vzájomných pohľadávok, ako aj využitím iných bankových operácií.
Bezhotovostný peňažný tok sprostredkuje zmenu tovar nákladové formuláre pre peňažné, peňažné - na komoditu, ako aj procesy rozdeľovania a prerozdeľovania finančných prostriedkov finančnými a úverovými metódami.
Bezhotovostný peňažný obeh je hlavným typom peňažného obratu. Tvorí asi 80 % všetkých platieb v ekonomike našej krajiny.
Bezhotovostné krytie hotovostného obratu:
· pohyb sociálneho produktu;
· rozdelenie a prerozdelenie národného dôchodku;
· platby za tovar, služby a vykonané práce;
· platby súvisiace s tvorbou rozpočtových príjmov a plnením rozpočtových výdavkov;
· platby súvisiace so zdrojmi kapitálových investícií;
· výpočty súvisiace s financovaním podnikov;
· rozpočtové, vnútroodvetvové, vnútroekonomické prerozdelenie finančných prostriedkov;
· získavanie a splácanie bankových úverov;
· platba a použitie časti peňažných príjmov obyvateľstva;
· iné platby a príjmy.
Účastníci tohto vzťahu sú organizácie vrátane bánk a nebankových finančných a úverových inštitúcií a obyvateľstvo.
Preferenčný vývoj obratu bezhotovostných peňazí v porovnaní s hotovostným obehom sa vysvetľuje ako z objektívnych dôvodov, ako aj zámerne vykonávané opatreniami štátu s cieľom vytvoriť racionálny systém peňažného zúčtovania a ušetriť sociálne náklady obehu, od r rýchlosť pohybu peňazí v bezhotovostnom peňažnom obehu je oveľa vyššia rýchlosť pohybu peňazí v hotovostnom obehu.
Nahradenie hotovostných platieb bezhotovostnými platbami a ich racionálne usporiadanie v trhovom hospodárstve sú dôležité regulovať peňažný obeh, tvorbu bankových zdrojov, organizáciu úverových vzťahov, kontrolu nad prácou podnikov a znižovanie obehových nákladov spojených s peňažným zúčtovaním.
V bezhotovostnom peňažnom obehu peniaze fungujú ako platobný prostriedok. Je to dané tým, že prevody na účty sú časovo oddelené od pohybu hmotného majetku, ktorý sprostredkúvajú, k splácaniu peňažných záväzkov dochádza až po ich vzniku. Pri započítaní vzájomných pohľadávok sa na bankových účtoch premietne len nezapočítaný rozdiel - kreditný alebo debetný zostatok. Na účtoch otvorených na vykonávanie zápočtov sa však účtuje celá suma zápočtových prostriedkov, ktorá je zahrnutá do objemu bezhotovostného hotovostného obratu.
Nepeňažný peňažný tok je spojený s úverových vzťahov vznikajúce v procese nahrádzania skutočných peňazí úverovými transakciami. Ak na účte platiteľa nie sú žiadne prostriedky, bezhotovostný tok je možné realizovať prostredníctvom bankového úveru.
Komerčné banky Túto funkciu vykonáva Rusko zúčtovacie a hotovostné služby pre klientov. Všetky zúčtovania a hotovostné služby pre klientov bánk sa realizujú odpísaním alebo pripísaním prostriedkov na ich bankový účet.
Bežný účet sa otvára pre organizácie, ktoré majú samostatnú súvahu a fungujú v súlade s pravidlami obchodného vyrovnania , a zúčtovacie podúčty a bežné účty sú otvorené pre ich štrukturálne členenia. Na zúčtovacom podúčte sa uskutočňujú zúčtovacie operácie s bezhotovostnými peňažnými prostriedkami (s výnimkou pripisovania výnosov v hotovosti), bežný účet je určený na transakcie súvisiace s vydávaním hotovosti a bezhotovostné prevody peňažných prostriedkov na vklady občanov a zrážky. zo mzdy.
Bežný účet odráža peňažné transakcie súvisiace s súčasné ekonomické aktivity. Majiteľ účtu má právo sám za seba spravovať finančné prostriedky v súlade s platobnými pravidlami. Zostatky na bežnom účte organizácie slúžia ako hotovostná rezerva pre nadchádzajúce platby. Zdroje finančných prostriedkov na bežnom účte sú hlavne sumy získané z predaja produktov. Využívajú sa prostriedky z bežného účtu organizácie pre platbu hmotný majetok, výplata miezd a pod.
Na vykonávanie obmedzeného súboru operácií si právnické osoby môžu otvoriť ďalšie účty v bankách. Klienti si nezávisle vyberajú banky pre služby úverového a hotovostného vyrovnania a môžu získať celú škálu bankových služieb v jednej alebo viacerých bankách.
Banka ukladá peňažné prostriedky organizácií na ich účty, pripisuje na tieto účty prijaté sumy, vykonáva príkazy organizácií na ich prevody a výbery z účtov a na vykonávanie iných bankových operácií ustanovených bankovými pravidlami a zmluvami.
Platby organizácií sa uskutočňujú najmä bankovým prevodom z účtov otvorených v bankách. Ak na účtoch nie je dostatok prostriedkov, určí sa poradie platieb.
31. Výhody bezhotovostných platieb:
§ kontrola peňažných tokov;
§ rozšírenie úverových možností bankového systému;
§ Bezhotovostný obrat urýchľuje obrat peňažných prostriedkov a obrat vecných zdrojov.
Princípy bezhotovostných platieb:
zúčtovanie sa vykonáva len so súhlasom platiteľa (akceptácia, písomná forma)
Výpočty sa vykonávajú bez použitia hotovosti;
kontrola je vykonávaná zo strany všetkých účastníkov;
Platby sa uskutočňujú pomocou prostriedkov platiteľa alebo bankových úverov;
sloboda voľby subjektov foriem bezhotovostných platieb a
ich zabezpečenie v zmluvách.
Platby sa uskutočňujú v rámci podmienok uvedených v zmluve.
Význam bezhotovostných platieb:
1) prispievajú ku koncentrácii peňažných zdrojov v bankách. Dočasne uložené finančné prostriedky podnikov, organizácií a obyvateľstva sú úverovými zdrojmi;
2) bezhotovostné platby prispievajú k normálnemu obehu finančných prostriedkov v národnom hospodárstve;
3) jasný rozdiel medzi bezhotovostným a hotovostným
revolúcie;
4) vytvára podmienky, ktoré uľahčujú plánovanie peňažného obehu;
5) rozšírenie sféry bezhotovostného obehu umožňuje presnejšie určiť veľkosť emisie a stiahnutia hotovosti z obehu.
32. Formy bezhotovostných platieb stanovuje centrálna banka. Klienti bánk si samostatne vyberajú používané formy platby, čo je premietnuté do zmluvy s bankou.
V moderných podmienkach na základe aktuálneho nariadenia Centrálnej banky Ruskej federácie z 3. októbra 2002 č. 2-P „O bezhotovostných platbách v Ruskej federácii“ (v znení z 2. marca 2008) V Rusku sú platné formy bezhotovostných platieb:
1. platobné príkazy (ide o formu bezhotovostných platieb, čo je príkaz vkladateľa účtu (platiteľa) jeho banke na prevod určitej sumy na účet príjemcu zriadený v tejto alebo inej banke.);
2. platobné požiadavky (výzva dodávateľa kupujúcemu, aby na základe jemu zaslaných zúčtovacích a prepravných dokladov (konosamentu) zaplatil náklady na produkty dodané podľa zmluvy, vykonanú prácu a služby servisnej banke. Vydáva dodávateľ.);
3. vyrovnania podľa akreditívu (Akreditív je forma platby s predbežným otvorením osobitného účtu. Pri vyrovnaní podľa akreditívu banka na základe pokynov príkazcu otvorí list úveru a v súlade s jeho pokynmi (vystavujúca banka) sa zaväzuje uskutočniť platby príjemcovi peňažných prostriedkov alebo zaplatiť, prijať alebo preplatiť zmenku alebo splnomocniť inú banku (exekútorskú banku) na uskutočnenie platieb príjemcovi peňažných prostriedkov resp. zaplatiť, prijať alebo preplatiť zmenku.);
4. inkasné zúčtovania (predstavujú bankovú operáciu, prostredníctvom ktorej banka v mene a na náklady klienta na základe zúčtovacích dokladov vykonáva úkony na prijatie platby od platiteľa. Na vykonanie inkasného zúčtovania vydávajúca banka má právo prilákať inú banku (vykonávajúcu banku). Zbierka- sprostredkovateľská banková operácia na prevod peňažných prostriedkov od platiteľa k príjemcovi prostredníctvom banky s prevodom týchto prostriedkov na účet príjemcu.);
5. úhrady šekmi (cenný papier, ktorý obsahuje príkaz od vystavovateľa banke na zaplatenie sumy v ňom uvedenej majiteľovi šeku.);
6. v iných formách (napríklad kreditné karty).
Formy bezhotovostných platieb využívajú klienti úverových inštitúcií (pobočiek), inštitúcie a divízie zúčtovacej siete Bank of Russia, ako aj samotné banky.
Formy bezhotovostných platieb si volia klienti bánk samostatne a sú upravené v dohodách, ktoré uzatvárajú s protistranami.
V rámci bezhotovostných platobných foriem sa za účastníkov zúčtovania považujú platitelia a príjemcovia peňažných prostriedkov (inkasanti), ako aj banky a korešpondenčné banky, ktoré ich obsluhujú.
33. Peňažný systém- ide o organizáciu peňažného obehu v krajine, ktorá sa historicky vyvíjala a je zakotvená v národnej legislatíve. Vznikla v 16. – 17. storočí. so vznikom a etablovaním kapitalistickej výroby, ako aj centralizovaného štátneho a národného trhu. S rozvojom vzťahov medzi komoditami a peniazmi a kapitalistickou výrobou prešiel peňažný systém významnými zmenami.
Peňažný systém sa formuje a funguje na základe bankového systému. Prvky peňažného systému: peňažná jednotka, cenová stupnica, emisný systém a štátny aparát na reguláciu peňažného obehu.
Menová jednotka je zákonom ustanovená mena, ktorá slúži na meranie a vyjadrenie cien všetkých tovarov a služieb. Zvyčajne sa delí na malé proporcionálne časti. Väčšina krajín používa desiatkový distribučný systém (1 americký dolár – 100 centov, 1 britská libra – 100 pencí).
Cenová stupnica- prostriedok na vyjadrenie hodnoty v peňažných jednotkách, založený na hmotnostnom množstve peňažného (drahého) kovu v peňažnej jednotke. Teraz je rozsah cien ovplyvnený ponukou a dopytom.
Emisný systém- zákonom stanovený postup vydávania a obehu bankoviek. Centrálna banka vydáva bankovky tromi spôsobmi:
poskytovanie pôžičiek úverovým inštitúciám vo forme reeskontovania obchodných zmeniek;
pôžičky do štátnej pokladnice zabezpečené štátnymi cennými papiermi;
vydávanie bankoviek ich výmenou za cudziu menu.
Druhy bankoviek, ktoré majú zákonnú platnosť, určujú aj osobitné zákony alebo vládne zákony. V moderných podmienkach sa vyžaduje, aby všetky bankovky vydané štátom boli prijaté na splatenie dlhu na území tejto krajiny. Rozlišujú sa tieto druhy bankoviek: bankovky (bankovky) a pokladničné bankovky, drobné.
34. V závislosti od typu peňazí (peniaze ako komodita, ktorá slúži ako univerzálny ekvivalent, alebo peniaze ako znak hodnoty), Existujú dva typy menových systémov:
systém obehu kovov, ktorý je založený na plnohodnotných peniazoch (striebro, zlato), vykonávajúcich všetkých päť funkcií; bankovky v obehu sa voľne vymieňajú za skutočné peniaze (zlaté mince, zlaté prúty a štandardy výmeny zlata);
systém papierovo-úverového obehu, v ktorom sú skutočné peniaze nahradené znakmi hodnoty a v obehu sú papierové (pokladničné poukážky) alebo úverové peniaze. Svetový menový systém sa napokon formuje na základe obehu papierových peňazí.
So systémom kovový peňažný obeh Existujú dva typy menových systémov: bimetalizmus a monometalizmus - v závislosti od toho, koľko druhov kovov je akceptovaných ako univerzálny ekvivalent pre základ peňažného obehu.
Bimetalizmus je peňažný systém, v ktorom je úloha univerzálneho ekvivalentu priradená dvom kovom (striebru a zlatu). Predpokladalo sa voľné razenie mincí z dvoch kovov a ich neobmedzený obeh. Trh stanovil dve ceny za jeden produkt. Tento systém existoval v 16. - 18. storočí a v rade západoeurópskych krajín fungoval v 19. storočí.
Rozvoj kapitalizmu, ktorý si vyžadoval stabilitu menového systému a jednotný spoločný ekvivalent, viedol k prechodu na monometalizmus.
Monometalizmus je menový systém, v ktorom jeden kov (striebro alebo zlato) slúži ako univerzálny ekvivalent. Pri tomto systéme sa vymieňajú mince z jedného drahého kovu a žetóny hodnoty za mince. Existujú tri typy zlatého monometalizmu – zlaté mince, zlaté prúty a štandardy výmeny zlata.
Štandard zlatých mincí charakterizoval obeh zlata, voľná razba mincí, nerušená výmena bankoviek za zlato a nie zakázaný pohyb zlata medzi krajinami. Zákon peňažného obehu fungoval automaticky. Tento štandard vyžadoval dostupnosť zlatých rezerv v emisných centrách.
Papierové kreditné systémy- sú to peňažné systémy bez kovového základu, postavené na reprezentatívnom princípe. Takéto menové systémy v súčasnosti existujú takmer vo všetkých krajinách.
Hlavné črty moderného menového systému sú:
zrušenie obsahu zlata peňažnej jednotky, demonetizácia zlata;
prechod na kreditné peniaze, ktoré nie sú vymeniteľné za zlato, svojou povahou sa nelíšia od papierových peňazí (štátne pokladničné poukážky). Zostávajú v obehu;
uvoľnenie bankoviek do obehu s cieľom požičiavať ekonomike, štátu, zvýšenie oficiálnych zlatých a devízových rezerv;
vývoj a prevaha bezhotovostného obratu nad hotovosťou v peňažnom obehu;
posilnenie štátnej regulácie peňažného obehu v súvislosti s porušovaním základného princípu peňažného systému - súladu množstva peňazí s objektívnymi potrebami ekonomického obratu.
35. Menový systém Ruskej federácie- ide o formu organizácie peňažného obehu, ktorá je zakotvená vo vnútroštátnych právnych predpisoch. Pozostáva z týchto prvkov: peňažná jednotka, cenová stupnica, druh peňazí, emisný systém, mechanizmus menovej regulácie. Národný menový systém, ktorý má relatívnu nezávislosť, je tiež súčasťou menového systému krajiny. Moderný menový systém Ruska, podobne ako väčšina ostatných krajín, je založený na peniazoch, ktoré nie je možné vymeniť za zlato. Podľa tohto zákona je oficiálnou menovou jednotkou (národnou menou) Ruskej federácie rubeľ, ktorý sa rovná 100 kopejkám. Zákon zakazuje vydávanie iných peňažných jednotiek a peňažných náhrad a zdôrazňuje zodpovednosť osôb, ktoré porušujú jednotu peňažného obehu. Oficiálny pomer medzi rubľom a zlatom alebo inými cennými kovmi nie je stanovený. Výhradné právo vydávať hotovosť, organizovať obeh a sťahovať ju z obehu na území Ruskej federácie má Centrálna banka Ruskej federácie. Druhy peňazí, ktoré majú zákonné platidlo, sú bankovky (bankovky) a kovové mince, ktorých vzorky schvaľuje Banka Ruska. Bankovky a kovové mince sú bezpodmienečnými záväzkami centrálnej banky a sú kryté jej aktívami. Centrálna banka Ruskej federácie je zodpovedná len za plánovanie objemu ich produkcie.
Na organizovanie peňažného obehu sú mu priradené tieto funkcie:
· prognózovanie a organizovanie výroby bankoviek a kovových mincí;
· tvorba rezervných fondov bankoviek a mincí;
· stanovenie pravidiel pre skladovanie, prepravu a vyberanie hotovosti;
· stanovenie znakov platby bankoviek a postupu pri výmene a zničení bankoviek;
· schválenie pravidiel vykonávania hotovostných transakcií pre úverové inštitúcie.
Emisný mechanizmus predstavuje postup pri uvádzaní peňazí do obehu a ich sťahovaní z obehu. Bezhotovostné peniaze vydávajú komerčné banky v procese vykonávania úverových obchodov. Keď sú pôžičky splatené, peniaze sú stiahnuté z obehu. Vydávanie hotovosti vykonávajú centrá zúčtovania hotovosti Centrálnej banky Ruskej federácie. K výberu hotovosti dochádza vtedy, keď komerčné banky vkladajú hotovosť do zúčtovacích centier hotovosti.
V súčasnosti existujú dva typy bankoviek v hotovostných obehových kanáloch, ktoré sú bezpodmienečnou povinnosťou Ruskej banky a sú povinné na prijatie pri všetkých typoch zúčtovania a platieb – bankovky (bankovky) a mince.
36. Platobný styk je súbor pravidiel, zmluvných vzťahov, technológií, metód výpočtu, interných a externých predpisov, ktoré umožňujú všetkým účastníkom uskutočňovať vzájomné finančné transakcie a zúčtovania. Uvažujme podľa tejto definície každý komponent platobného systému. Zo systémového hľadiska musia byť všetky jeho prvky v interakcii, iba v tomto prípade je možné dosiahnuť efektívnosť jeho fungovania.
Efektívnosťou platobného systému je včasnosť a spoľahlivosť prevodu a účtovania platobných prostriedkov určených na vykonávanie platieb. Efektívnym fungovaním platobného styku sa výrazne znižujú transakčné náklady a vzniká príležitosť na lepšie riadenie likvidity v bankách aj podnikoch. Rôzne zlyhania, neúmyselné či neočakávané meškanie platieb výrazne podkopávajú dôveru v platobný styk a ekonomické subjekty začínajú pochybovať, či sa platby vôbec zrealizujú. To všetko vedie k zvýšeniu rizika, a tým k zvýšeniu nákladov pre účastníkov platobného styku a k platobnej kríze. Krízy v rokoch 1994 a 1998 to jasne dokazujú. v Rusku, keď nesplácanie zo strany klientov malo za následok nesplácanie zo strany komerčných bánk.
Úlohy a funkcie platobného systému. Hlavné úlohy, ktorým čelí platobný systém, sú tieto:
neprerušovaná prevádzka, bezpečnosť a efektívnosť prevádzky;
spoľahlivosť a sila, zaručujúca absenciu prerušení alebo úplného zlyhania platobného systému;
efektívnosť poskytujúca rýchly, ekonomický a presný výstup pracovného toku;
férový prístup, napríklad vyžadovanie účasti v platobnom styku osôb, ktoré spĺňajú potrebné kvalifikačné kritériá.
Hlavnou funkciou každého platobného systému je zabezpečiť dynamiku a udržateľnosť ekonomického obratu. Prítomnosť efektívneho platobného systému uľahčuje menovú kontrolu a pomáha bankám aktívne riadiť likviditu, čím znižuje potrebu veľkých a prebytočných rezerv. V dôsledku toho sa zjednodušuje proces zostavovania menového programu a zrýchľuje sa vykonávanie operácií finančnej politiky.
Prvky platobného systému. Patria sem nasledujúce položky:
· inštitúcie poskytujúce služby pre prevody peňazí a splácanie dlhov;
· finančné nástroje a komunikačné systémy, ktoré zabezpečujú prevod finančných prostriedkov medzi ekonomickými subjektmi;
· zmluvné dohody upravujúce postup pri bezhotovostných platbách.
Prvky platobného styku sú úzko prepojené, ich interakcia sa uskutočňuje podľa určitých pravidiel zakotvených v štátnych predpisoch a medzinárodných dohodách. Prevádzka ruského platobného systému ako celku je štruktúrovaná v súlade s príslušnými právnymi aktmi, na základe ktorých boli vypracované pravidlá jeho fungovania. Sú rovnaké pre každý systém a určujú súbor postupov, ktoré sú potrebné pre fungovanie platobného styku a prevod finančných prostriedkov od jedného hospodárskeho subjektu k druhému. Postupy platobného styku zahŕňajú zavedené formy bezhotovostných platieb, štandardy platobných dokladov, ako aj rôzne spôsoby prenosu informácií (komunikačné linky, softvér a hardvér).
Hlavnými účastníkmi platobného styku sú centrálna banka, komerčné banky, nebankové inštitúcie vrátane zúčtovacích a zúčtovacích centier. Pôsobia ako inštitúcie poskytujúce služby pre prevody peňazí a splácanie dlhov. Zabezpečenie kontinuity zúčtovania spočíva priamo na centrálnej banke štátu. Prevádzka platobného styku úzko súvisí s realizáciou hlavného cieľa centrálnej banky – zabezpečenie stability bankového systému. V tomto prípade môže centrálna banka konať ako:
· používateľ platobného systému, t.j. vykonávať vlastné transakcie;
· účastník platobného systému, t.j. vykonávať alebo prijímať platby v mene svojich klientov;
· osoba poskytujúca platobné služby;
· ochranca štátnych záujmov, t. j. vykonávať funkciu „regulátora“ platobného styku, dohliadať na jeho účastníkov a ustanovovať všeobecné pravidlá ich práce.
Do kompetencie centrálnych bánk patrí spravidla riadenie rizík platobných systémov. Centrálna banka kontroluje riziko likvidity, kreditné a systémové riziká v platobnom systéme, reguluje likviditu jeho účastníkov, a to aj na základe funkcie veriteľa poslednej inštancie, a pôsobí ako prevádzkovateľ platobného systému.
Procesy vysporiadania. Platobný systém zahŕňa tri hlavné zúčtovacie procesy:
· iniciovanie platby je proces, ktorým podnikateľský subjekt dáva pokyn svojej obslužnej banke, aby previedla peňažné prostriedky inému podnikateľskému subjektu. Iniciácia platby sa vykonáva pomocou platobných nástrojov;
· proces prevodu a výmeny platobných prostriedkov medzi bankami - účastníkmi platobného styku;
· proces vyrovnania medzi zúčastnenými bankami, ktoré odpisujú (pripisujú) prostriedky z účtov svojich klientov.
Pri platbe v hotovosti je platobným nástrojom samotná hotovosť. Zúčtovanie prebieha priamo medzi platiteľom a príjemcom. Úloha bánk sa redukuje na obsluhu peňažného obehu: vydávanie z bankových pokladníc, pripisovanie na účty, inkaso, skladovanie a pod. Obeh hotovosti prebieha v nebankovom obehu, pravidlá pre hotovostné platby sa v podstate redukujú na pravidlá pre vykonávanie hotovostných operácií.
Pri bezhotovostných platbách sa všetky platby uskutočňujú v rámci bankového systému. Na ich realizáciu si podnik zriadi zúčtovací alebo bežný účet v komerčnej banke, na ktorom sú uložené jeho voľné prostriedky. Pri bezhotovostnej platbe musia byť peniaze odpísané z účtu platiteľa a pripísané na účet príjemcu – iného podniku. Ak sú účty platiteľa a príjemcu v tej istej banke, potom medzi účtami dochádza k jednoduchému pohybu finančných prostriedkov. Ak sú ich účty otvorené v rôznych bankách, prostriedky sa prevedú z jednej banky do druhej, t.j. uskutočnia sa medzibankové zúčtovania. Korešpondenčné účty sa používajú na vykonávanie zúčtovania medzi nezávislými bankami.
Korešpondenčný účet- ide o účet, ktorý jedna banka (respondentská banka) zriadi v inej banke (korešpondenčná banka) na vykonávanie operácií s týmto účtom, ako je stanovené v dohodách medzi nimi. Účet vedený korešpondenčnou bankou sa nazýva LORO. V súvahe respondentskej banky sa nazýva NOSTRO. Základné zápisy sa vykonávajú na účte LORO. Sú rozhodujúce pre zabezpečenie včasného zúčtovania. Transakcie na účte NOSTRO sú realizované metódou zrkadlového účtovania.
Zúčtovacie transakcie na týchto účtoch sa uskutočňujú s výhradou zabezpečenia dennej rovnosti ich zostatkov a sú premietnuté do súvahy respondentskej banky a korešpondenčnej banky v jeden kalendárny deň (deň, mesiac, rok) - dátum prevodu platby (DPP). ). Korešpondenčné účty si komerčné banky zriaďujú navzájom po vzájomnej dohode. V Centrálnej banke Ruskej federácie sa bez problémov otvárajú korešpondenčné účty komerčných bánk. Každá banka má jeden korešpondenčný účet v zúčtovacom oddelení centrálnej banky Ruskej federácie. Divízie zúčtovania Ruskej banky zahŕňajú zúčtovacie centrá, hotovostné centrá a hotovostné zúčtovacie centrá.
Zúčtovanie medzi bankami sa môže uskutočňovať prostredníctvom zúčtovacej siete Centrálnej banky Ruskej federácie, ako aj na základe dvoj- alebo mnohostranných korešpondenčných vzťahov medzi komerčnými bankami. Títo môžu tieto vzťahy medzi sebou vykonávať bez otvárania korešpondenčných účtov, ale prostredníctvom účtu, ktorý vedú v tretej banke.
Akékoľvek interakcie medzi účastníkmi platobného styku sú založené na určitých zmluvných vzťahoch. Na základe dohody je otvorený korešpondenčný účet v zúčtovacej sieti Ruskej banky a korešpondenčné účty v iných bankách a úverových organizáciách. Dohoda spravidla určuje postup otvárania a vedenia účtu, postup vykonávania transakcií na účte (vrátane načasovania platieb), práva a povinnosti strán a ich zodpovednosti. Zaznamenáva platobné údaje strán. Okrem toho zmluva stanovuje náklady na poskytovanie určitých služieb zmluvnými stranami, dobu jej platnosti, postup pri zmene, ukončení a riešení sporov.
Dohody o korešpondenčnom (podúčte) a bankovom (pre fyzické a právnické osoby) o účte slúžia ako základ pre fungovanie ruského platobného systému.
Ak si rezidentská banka otvorí účet v nerezidentskej banke, podpisuje s korešpondenčnou bankou nie zmluvu, ale sadzobník za transakcie, t. j. súhlas s podmienkami korešpondenčnej banky, podľa ktorých sa poskytujú platobné služby. Všetky ich vzťahy sú následne upravené len v rámci tejto tarifnej politiky protistrany, pokiaľ to neodporuje medzinárodným a interným pravidlám štátu korešpondenčnej banky.
V závislosti od organizácie medzibankového zúčtovania sa rozlišujú rôzne typy platobných systémov.
Typy platobných systémov. Aby bolo možné určiť charakteristické modely používané v systémoch prevodu finančných prostriedkov, je potrebné zdôrazniť hlavné rozdiely medzi nimi, ako napríklad:
· prevádzkovateľ systému (centrálna banka alebo súkromná organizácia);
· zúčtovací mechanizmus (hrubé alebo čisté zúčtovanie);
· úverový mechanizmus (s alebo bez poskytnutia úveru účastníkovi pri jeho zúčtovaní počas pracovného dňa).
Platobný styk je neoddeliteľnou súčasťou finančnej infraštruktúry trhovej ekonomiky, v ktorej organizáciu a fungovanie menového, bankového a platobného systému do značnej miery určujú potreby trhov a štátna kontrola zabezpečuje ich stabilitu a bezpečnosť. Rozvoj finančnej infraštruktúry, vrátane reformy platobného systému, sa stal prioritou v krajinách, kde sa rozvíja trhová ekonomika.
Efektívnosť fungovania finančných trhov a bankového sektora ekonomiky do značnej miery závisí od platobného styku fungujúceho v krajine.
Hlavné charakteristiky peňažného obehu
Hotovostný obeh je proces pohybu bankoviek v hotovosti.
Hotovostný obeh je možný vďaka prítomnosti špeciálnych bankoviek. Na území Ruskej federácie existujú také formy bankoviek, ako sú bankovky a kovové mince. Centrálna banka Ruskej federácie je zodpovedná za vydávanie bankoviek a mincí.
Hotovostné platby sa používajú najmä pri interakciách medzi fyzickými osobami, ako aj medzi právnickými osobami a fyzickými osobami. Hotovostné platby medzi právnickými osobami sú obmedzené centrálnou bankou.
Bezhotovostný peňažný obeh je pohyb peňazí medzi účtami bez účasti hotovosti.
Bezhotovostné platby sa uskutočňujú prostredníctvom šekov, kreditných kariet atď. Bezhotovostná platba má oproti hotovosti niekoľko výhod. Napríklad rýchlosť obehu peňazí sa zvyšuje pri prechode na bezhotovostné platby, pretože peniaze sa presúvajú medzi účtami vo forme informácií, ktoré sa odosielajú oveľa jednoduchšie ako hotovosť.
Legislatívne normy v oblasti peňažného obehu v Ruskej federácii sú zakotvené v Ústave Ruskej federácie a v zákone „O centrálnej banke“, ktorý v roku 1995 nahradil zákon „O menovom systéme Ruskej federácie“.
Podstata zákona peňažného obehu
Vo svojom jadre zákon peňažného obehu pomáha odpovedať na otázku, koľko peňazí je potrebných na to, aby v obehu plnili svoje funkcie.
Na položenú otázku možno odpovedať na základe faktorov, ktoré určujú množstvo peňazí potrebných pre ekonomiku. Sú len tri z nich:
- Množstvo tovaru na trhu. Tento faktor priamo úmerne ovplyvňuje veľkosť peňažnej zásoby. Čím viac jednotiek tovaru je v predaji, tým viac peňazí bude obyvateľstvo potrebovať na jeho nákup.
- Ceny komodít. V tomto prípade je princíp rovnaký. Čím vyššie sú ceny za produkt alebo službu, ktoré si chce potenciálny spotrebiteľ kúpiť, tým viac peňazí potrebuje na tento nákup. Obyvateľstvo sa preto môže obracať na banky so žiadosťami o úvery a vydávaním týchto úverov banky tak zvyšujú peňažnú zásobu v obehu.
- Zrýchlenie peňažného obehu. Ak sa doba hotovostného obratu zníži, potom, ak sú ostatné veci rovnaké, ovplyvní to veľkosť peňažnej zásoby, pretože každá peňažná jednotka sa počas vykazovaného obdobia použije viackrát. V tomto prípade sa peňažná zásoba zníži. Toto zrýchlenie je uľahčené nahradením hotovostných platieb bezhotovostnými.
Zákon peňažného obehu je teda opísaný Fisherovým vzorcom:
$M=(P \cdot Q)/V,$
- kde M je peňažná zásoba v obehu;
- $P$ – priemerná cenová hladina;
- $Q$ je celkový objem všetkého uvoľneného tovaru;
- $V$ je rýchlosť obehu peňazí.
S príchodom úverových vzťahov sa však môže celkový objem peňazí zmeniť prostredníctvom zápočtu určitých záväzkov. Medzi podmienky, ktoré určujú peňažný obeh, teda patrí aj úroveň vývoja bezhotovostného platobného styku, ktorá sa odráža v nasledujúcom vzorci:
$M=(C-Tskr+DO-VP)/O,$
- kde C je súčet cien predaného tovaru;
- Tskr – súčet cien, tovaru predaného na úver, ktorého lehota splatnosti ešte nenastala;
- DO – výška splátok úveru;
- VP – výška vzájomne sa vylučujúcich platieb;
- O – priemerný počet peňažných obratov.
Pohyb peňazí, ktorý sa postupne stal nielen prostriedkom bežných platieb a zúčtovania medzi výrobcami a spotrebiteľmi tovarov a služieb, ale aj účinným nástrojom akumulácie a obehu, vážne zaujímal už od staroveku mnohých vedcov, ktorí majú od ekonomika. Postupná deformácia vedeckého myslenia, založeného spravidla na analýze zlyhaní predchodcov, umožnila hladký prechod od Greshamových zákonov cez Fisherove vzorce k moderným metódam menovej regulácie.
Čo určuje zákon peňažného obehu?
Cieľ všetkých týchto teoretických štúdií bol od samého začiatku veľmi jednoduchý: určiť peňažnú zásobu potrebnú a postačujúcu pre plnohodnotné fungovanie štátu, jeho finančných inštitúcií, súkromných a verejných úverových inštitúcií, ale najmä pre podnikateľské štruktúry a spotrebiteľov žijúcich vo vlastnej, historicky podmienenej ekonomickej realite.
Je potrebné poznamenať, že zákony peňažného obehu nemajú zásadný charakter a v každej fáze ekonomických vzťahov nevyjadrujú viac ako úroveň nahromadených empirických skúseností a zovšeobecnené súčasné predstavy o najracionálnejších vedeckých hodnoteniach situácie v tejto oblasti. finančných vzťahov.
Vzorec pre zákon peňažného obehu
Vo svojej najvšeobecnejšej podobe vzorec na výmenu (pohyb) finančných prostriedkov navrhol I. Fisher, ktorý celkom rozumne usúdil, že peňažná zásoba by mala zabezpečiť rovnováhu medzi ponukou a dopytom. Vyzerá to takto:
M × V = P × Q,
Kde M - priemerný štatistický objem peňazí v obehu v danom čase;
V - priemerná rýchlosť obehu finančných prostriedkov (v najjednoduchšej verzii: počet nákupných a predajných transakcií, do ktorých bola zapojená peňažná jednotka za jednotku času);
P - cena zovšeobecneného produktu a Q - jeho objem v aktuálnom čase.
Tento vzťah je vhodný na pochopenie základných princípov zákonov peňažného obehu, pretože formuluje súlad medzi ponukou peňazí (ľavá strana) a dopytom po nich, ale nemá žiadnu praktickú hodnotu. Poznať mechanizmy fungovania peňažnej zásoby a riadiť ich sú dve úplne odlišné úlohy.
Vzhľadom na všeobecné znenie zákona:
M = (P1Q1 - P2Q2 + D1 - D2) / V,
Kde P 1 Q 1 - celkové náklady na tovar (služby), ktorý je už v obehu;
P 2 Q 2 - suma úverov poskytnutých na nákup tovaru v budúcich obdobiach (odložené platby);
D 1 , D 2 - bežné platby nesplatených dlhových záväzkov a peňažné sumy podliehajúce vzájomnému splácaniu;
s Cambridge úpravou pre hodnotu M , ktorý zohľadňuje prirodzenú túžbu spotrebiteľov akumulovať určitú časť svojich príjmov v čo najlikvidnejšej peňažnej forme, môžeme už hovoriť o niektorých metodických predpokladoch rozvoja menovej politiky štátu.
Charakteristika zákonov peňažného obehu
Moderná menová stratégia ktorejkoľvek krajiny je nútená riešiť niekoľko prioritných, nadradených úloh, medzi ktorými sú nevyhnutne aspoň dve:
1. Udržiavanie miery inflácie na prijateľnej úrovni. Zo zákona o peňažnom obehu je ľahké pochopiť, že inflačné znehodnotenie domácej meny krajiny je dôsledkom nadmernej ponuky peňazí.
2. Zabezpečenie ekonomického rastu bez zníženia príjmu a úrovne blahobytu hlavnej časti obyvateľstva. Je jasné, že emisia peňazí, ktorá nie je podporovaná zvýšením ponuky komodít, podľa Fisherovho vzorca vedie k akumulácii odloženého dopytu, a teda k neriešiteľnosti prvého problému. Peniaze odložené obyvateľstvom musia byť použité na skutočnú produkciu.
(zatiaľ žiadne hodnotenia)
Finančné prostriedky v pohybe sú potrebné na uskutočňovanie platieb, udržiavanie obehu tovarov a služieb a akumuláciu - to sú ich hlavné funkcie.
Podstata zákona peňažného obehu
Tento zákon vám umožňuje zistiť, aké sumy je potrebné uviesť do obehu, aby peniaze plnohodnotne plnili svoje funkcie. Celková výška financií závisí od nasledujúcich podmienok:
- množstvo služieb a tovarov, ktoré je potrebné predať. Čím viac ich je, tým intenzívnejšie je potrebné zásobovať peňažný tok platobnými prostriedkami;
- ceny za služby a tovar. Objavuje sa tu rovnaká závislosť ako v predchádzajúcom prípade;
- intenzita obratu peňazí. Čím vyššia je rýchlosť, tým menej peňazí je potrebných na jeho prevádzku.
Za dôležitý faktor sa považujú aj výrobné podmienky, keďže rozvinutá, premyslená deľba práce sa stáva dôvodom väčšieho objemu predaných výrobkov. Racionálna výroba ovplyvňuje tvorbu cien: čím vyššia je produktivita práce, tým nižšie sú výrobné náklady.
Pri transakciách s komoditami je národná mena neustále v obehu v hotovosti alebo bezhotovostne, takéto transakcie spolu úzko súvisia, neexistujú samostatne. Pred nadobudnutím obvyklej materiálnej formy sa financie pohybujú cez sieť bankových účtov formou prevodov, vkladov a bezhotovostných platieb.
Zákon peňažného obehu, ktorý prvýkrát sformuloval Karl Marx, vysvetľuje, že v obehu musí byť taký objem peňazí, ktorý je schopný v plnej miere vykonávať úlohy, ktoré sú pridelené národnej mene.
Vzorce na výpočet peňažného obehu
Uvedený zákon je možné interpretovať pomocou algoritmu
- D - hmotnosť peňažnej povahy;
- T-komerčná hmotnosť;
- C – ceny;
- V je rýchlosť cyklu.
Fisherov vzorec zasa ilustruje vzájomnú závislosť hodnoty peňažnej zásoby (D), množstva vyrobených služieb a tovarov (Q) a cien (P):
Množstvo v obehu závisí od niekoľkých okolností:
- ukazovatele hmotnosti komodít. Čím vyššia je ich hodnota, tým viac peňazí je potrebných na obeh. Produktový mix môže zahŕňať aj cenné papiere, rôzne aktíva, pôdu a prácu. Úplná výmena vyžaduje veľký sortiment;
- cenová hladina a množstvo peňazí majú inverzný vzťah. V podmienkach klesajúcich cien je potrebné zvýšiť zadávané sumy;
- rýchlosť peňažného obehu je určená počtom cyklov, ktoré sa vyskytujú v danom časovom období. Počas roka v krajinách s vysokou mierou rozvoja prejdú peniaze 2-3 kruhmi. Ak národné hospodárstvo podlieha hyperinflácii, pozoruje sa až 20 otáčok ročne.
Je potrebné vziať do úvahy podmienky, ktoré majú opačný vplyv na peňažnú zásobu:
- Čím aktívnejšie obyvateľstvo nakupuje na úver, tým menej financií je potrebných na obrat. V tomto procese banky stiahnu peňažnú zásobu a zhromažďujú ju na interných účtoch;
- zo strany podnikateľských subjektov - rýchlosť zlepšovania a rozširovania spôsobov prijímania platieb;
- frekvencia platieb - čím častejšie účastníci trhu dostávajú prostriedky, tým rýchlejší je ich obrat bez potreby externého doplňovania.
Spôsoby vládnej regulácie
Ak sa rovnováha medzi výsledkami produkcie, cenotvorbou a peňažnou zásobou odchyľuje od normy, štát môže použiť dve opatrenia na ovplyvnenie peňažného obehu, aby zabezpečil vnútornú ekonomickú stabilizáciu.
Prvou je menová reforma – zmena princípov finančného systému (najmä podpora firiem a podnikov), zameraná na posilnenie obratu.
Druhá - nominálna - sa týka výroby nových peňazí, ktorých ekvivalent sa rovná väčšiemu počtu starých bankoviek.
Tieto techniky môžu mať negatívny vplyv na životnú úroveň obyvateľstva, ale ich použitie môže byť opodstatnené, ak je potrebné vyhnúť sa defaultu.